NOTICIAS E INFO

📌 “La intervención en el mercado de futuros fue puntual,por una distorsión en un contrato específico que afectando los precios, y fue acordada en el marco del programa con el FMI”, afirmó Daza, en declaraciones realizadas mientras la misión del Fondo llega a Buenos Aires. Desde nuestra mesa, interpretamos que dichas intervenciones respondieron a una dinámica muy específica registrada a comienzos de mayo.
📌 MSCI decidió mantener a Argentina en la categoría de mercado “standalone”, al considerar que el país aún no cumple con los estándares necesarios en términos de liquidez, acceso operativo y entorno regulatorio para ser reclasificado como “emergente” o “frontera”. Si bien el Gobierno ha avanzado en la flexibilización de ciertas restricciones cambiarias, la liberalización sigue siendo parcial y persisten desafíos estructurales, como la ausencia de un mercado offshore de divisas funcional, competencia limitada entre intermediarios y escasa disponibilidad de información corporativa en inglés.
📌 El presidente Javier Milei vetó la Ley de Emergencia para la reconstrucción de Bahía Blanca, cortando efectivamente el fondo de ARS 200 mil millones destinado a la reconstrucción de infraestructura pública y la restauración de servicios tras la tormenta del 7 de marzo. La ley había sido aprobada por unanimidad en el Senado —incluyendo votos de miembros de su propio espacio—, lo que generó una fuerte reacción de la oposición, que ahora busca revertir el veto.
📌 Referentes de La Libertad Avanza (LLA) y el PRO mantuvieron una reunión clave en Buenos Aires para avanzar en una posible alianza electoral en la provincia. El encuentro fue convocado por Diego Santilli y contó con la participación de Sebastián Pareja (alineado con Karina Milei) y los dirigentes del PRO Cristian Ritondo y Guillermo Montenegro.

🌎OFFSHORE‼️

Mercado mucho más flat y con escaso volumen luego de ayer con mucha euforia. Luego del gran día de ayer, hoy los mercados de equity se tomaron un respiro y estuvieron cotizando dispares, de más a menos. Dentro de los sectores, Utilities recortó -1.4%. Por market cap, growth +0.3% y value -0.4%. Dentro de desarrollados, Alemania baja -0.6% y en emergentes Mexico subió +0.8%

Índices 🇺🇸
🟢 S&P 500: +0.03%
🟢 Nasdaq: +0.21%
🔴 Dow Jones: -0.24%
🔴 Russell 2000: -1.15%

🐘 Movimientos destacados (Megacaps)
🟢 NVDA: +3.97%
🟢 AMD: +3.44%
🔴 NVO: -4.72%
🔴 TSLA: -3.71%

📊 UST-10y: 4.285%
💵 DXY: 97.68 (-0.19%)
🟨 GLD: 307.16 (+0.32%)
🛢 USO: 73.31 (+0.42%)
☠ VIX: 16.95 (-3.15%)
🔮 BTC: 107.600 (+1.45%)

🌎 Noticias destacadas ámbito internacional

📌 La probabilidad de que los planes arancelarios del gobierno de Trump causen una inflación persistente es lo suficientemente grande como para que el banco central sea cauteloso al considerar nuevos recortes de tasas, señaló Jerome Powell a un panel del Senado estadounidense.
📌 Shell negó que estuviera en conversaciones para comprar British Petroleum después de que el Wall Street Journal informara hoy sobre las hipotéticas primeras etapas de estas negociaciones.
📌 El regulador de competencia de Gran Bretaña finalmente presentó un plan para controlar el enorme negocio de búsquedas de Google (GOOGL), pero un cambio en el viento político a favor de las grandes tecnológicas y el dinero que invierte suavizaron significativamente el mismo frente a lo esperado previamente.

DATOS DE MERCADO

💵 FX:
🔹OFICIAL: $1205 (+0,8%) 📈 El oficial supera la zona de los $1200 en esta tercera jornada de suba consecutiva.

🔹MEP: $1195,28 (+1,16%) 📈 Fuerte suba en el MEP el día de hoy. La jornada empezó con una leve suba al mediodía hasta que a las 14 pegó un fuerte salto que profundizó la misma.

🔹 CCL: $1197,55 (+0,90%) 📈 Misma dinámica que el MEP para el CCL pero con un menor impacto, mas que nada por una baja sobre el cierre de la jornada.

🔹 Brecha MEP/Oficial: -0,8%

📊 Riesgo país: 681 pts (-33 bps) ⤵️
🏦 BCRA: Sin intervención / Reservas brutas suben +205M: 41.218M (+0,5%)🟢

📊 Futuros de Dólar:
🟢 Subas en toda la curva de futuros nuevamente, siendo las mayores en la parte corta y larga de la misma. Las TNAs implícitas se ubican entre 36,76% y 27,18%.
Los contratos de JUN25, JUL25 y AGO25 cotizan a $1198,5 (36,76%), $1232,5 (34,46%) y $1277 (32,75%) respectivamente.

📊 Merval:
Fuerte caída en el Merval hoy -3,20% hasta los USD 1688,12.
🟢 ALUA +4,29%
🟢 TXAR +1,32%
🔴 LOMA -3,78%
🔴 TRAN -4,15%

📊 Curva ARS:
📈 Subas en la curva de tasa fija el día de hoy, siendo las principales en la parte media y larga. Los rendimientos se encuentran entre 35,5% y 43,3%.
Las BONCAP por su parte operaron variadas en toda la curva con subas en la parte corta y larga, y bajas en la parte media.

📊 Curva CER:
📉 Bajas en casi toda la curva CER, con excepción de la parte corta y un contrato en la parte larga con muy poco volumen (TX28). Los rendimientos se encuentran entre -45,3% y 11,3%.